RF머트리얼즈의 2027년 루멘텀향 광모듈 매출은 2026년보다 증가할 전망이다. 모회사 RFHIC의 시장 점유율 확대 가능성과 함께 통신향 패키지 매출이 루멘텀향 매출보다 커질 수 있다. 현재 주가 조정은 과도하므로 향후 주가 반등이 예상되며 무선주 수급에서도 수혜가 가능하다.
투자의견을 매수로 유지하면서 목표주가를 150,000원으로 상향했다. 1분기 실적이 예상치를 상회했으며 루멘텀 관련 수요와 CAPA 확충 흐름, 광모듈 성장 전망을 근거로 하반기 이후 RF 모듈 패키지 매출 시현과 RF 계열 매출 점유율 확대가 기대된다. 또한 글로벌 밸류체인 내 매출 발생 유일성으로 멀티플 부담이 계속 낮아질 것으로 전망했다.
RF머트리얼즈에 대한 하나증권의 7건 리포트는 모두 매수 의견을 유지하며, 목표주가는 50,000원에서 150,000원까지 분포한다. 공통 핵심 근거는 AI 트래픽 증가로 인한 데이터센터용 광모듈(펌프레이저) 수요 확대와, 미국·유럽의 중국산 통신 부품 퇴출 및 NXP 철수로 인한 모회사 RFHIC의 시장 점유율 확대 가능성이다. 주요 리스크로는 주파수 경매 지연, 중국 업체 제재 강화 속도, 그리고 CAPA 확충 일정이 꼽힌다.
2026 1Q 기준 전년 동기 대비 매출 +70%, 영업이익 +282%, 순이익 +499% (연결, 출처 DART).
증권사 1곳 기준 목표주가 중앙값은 150,000원입니다 (최저 75,000원 ~ 최고 150,000원).
최근 리포트 3건 기준 매수 3·중립 0·매도 0로, 매수 의견 비중은 100%입니다.
현재가 20,900원 대비 목표주가 중앙값(150,000원) 기준 상승여력은 +618%입니다.
최근 90일간 3건의 리포트가 발간되었습니다 (최신 2026-07-28).