큐레보 매각: 장기 성장 동력 확보006280

• 01녹십자 미국 관계사 Curevo Vaccine이 일라이 릴리에 총 15억달러에 매각되었다.
• 02녹십자는 Curevo 지분 약 20.3%를 바탕으로 계약금 2.03억달러와 상업화 마일스톤 1.01억달러를 포함해 약 3.04억달러를 수령할 수 있다.
• 03일라이 릴리는 녹십자-Curevo가 맺은 사전 계약을 승계하며, 대상포진 백신 amezosvatein(CRV-101)이 상업화될 경우 CMO 수주 물량을 두 자릿수 수준으로 확보하고 매출에 따른 한 자릿수 로열티를 별도로 받을 예정이다.
• 042024년에 Curevo는 CRV-101의 임상 2a상 top line 결과를 공개했으며, 백신 반응률이 100%로 싱그릭스 약 97.9% 대비 비열등성을 확인했다.
• 05리포트는 CRV-101이 시장에 진입할 경우 peak 기준 로열티가 연 1,000억원 수준, CMO 매출이 600억원 이상이 될 것으로 전망했다.

• !리포트에서 제시한 상업화 및 로열티·CMO 매출 전망은 CRV-101이 상업화될 경우에 해당한다.
• !리포트는 2025년 6월 임상 2상 확장연구의 첫 환자 등록 완료를 언급했으나, 이후 임상 3상 진입과 확장 연구 결과에 대한 추가 확인이 필요하다.

미국 관계사 Curevo Vaccine이 일라이 릴리에 15억달러에 매각되었으며, 녹십자는 약 20.3% 지분을 바탕으로 계약금 2.03억달러와 상업화 마일스톤 1.01억달러를 포함해 총 약 3.04억달러 수령이 가능함.

리포트는 CRV-101이 상업화될 경우 peak 기준 로열티 연 1,000억원 수준과 CMO 매출 600억원 이상을 전망했으며, CRV-101의 임상 2a상에서 백신 반응률 100%로 비열등성을 확인한 점을 근거로 제시함.